ขั้น ต่ํา vs ขั้น ต่ํา สัญญาณหุ้น เมื่อการเทรดและเมื่อการถือ

หนึ่งในความผิดพลาดใหญ่ที่สุดที่นักเทรดทํา คือไม่เลือกหุ้นผิดการใช้กรอบวิเคราะห์ที่ผิดสําหรับระยะเวลาของพวกเขาเมทริกส์ที่คาดเดาการสกปัน 3 วันแตกต่างกันอย่างสิ้นเชิงจากเมทริกส์ที่คาดเดาการสกปัน 3 ปี สับซ้อนสองตัว และคุณจะพบตัวเองในตลาดวันและการถือแรงระยะยาว

มาเลิกกันเถอะอะไรที่แยกสัญญาณระยะสั้นจากสัญญาณระยะยาว, ข้อมูลอะไรที่สําคัญสําหรับแต่ละคน, และวิธีการสร้างกลยุทธ์ที่ครบวงจรที่ทํางานในทั้งสองมุม

การ แบ่ง แผน หลัก: สิ่ง ที่ ทุก สถานการณ์ มาตรการ

สัญญาณระยะสั้น (วัน ถึง สัปดาห์)

การเคลื่อนไหวของราคาในระยะสั้นดินามิกของการเสนอและการต้องการ ระบบการเปลี่ยนแปลง และการไหลของระบบสถาบันหลักฐานแทบไม่สําคัญในระยะเวลานี้ บริษัทสามารถแจ้งรายได้แย่ ๆ และยังคงเก็บ 5% หากการขายถูกประเมินแล้วและสอร์ทถูกกด

ระบบวิเคราะห์หลักสําหรับสัญญาณระยะสั้น

• การจําลอง Stochastic การจําลองการกระจายความน่าจะเป็นของเส้นทางราคาใน 5 20 วันการซื้อขายต่อไป
• การตรวจสอบระดับระบายความเหลวไหล (GARCH) การระบุว่าความเหลวไหลของปัจจุบันกําลังขยายตัวหรือลดตัว ซึ่งกําหนดการวาง ตัดขาดทุน
• วิเคราะห์โปรไฟล์ขนาด หน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วยหน่วย
• การไหลของตัวเลือก กิจกรรมที่ไม่ธรรมดาในตลาดออฟชั่นมักจะก่อนหน้าการเคลื่อนไหวของราคาในระยะสั้น
• การรับรู้รูปแบบ พร้อมการยืนยันขนาด ฟันธง, เคล็ดลับและการแยกแยกที่ได้รับการยืนยันโดยการเข้าร่วม
• สัญญาณการกลับตัวกลาง ราคายาวไกลเกินความสมดุลสถิติระยะสั้น

สัญญาณระยะยาว (เดือน ถึง ปี)

ผลตอบแทนระยะยาวคุณภาพธุรกิจ การประกอบเศรษฐกิจ และการประเมินความไม่ไถ่ระยะสั้นคือเสียง สิ่งที่สําคัญคือว่าคุณจะซื้อเหรียญหนึ่งดอลลาร์ ของการไหลเงินในอนาคต

ระบบวิเคราะห์หลักสําหรับสัญญาณระยะยาว

• เงินสดลดลด (DCF) ราคาการไหลเงินของบริษัทในอนาคตในวันนี้คืออะไร?
• ผลกําไรจากการลงทุน (ROIC) บริษัทจะรวมทุนในอัตราสูงหรือไม่
• การแปลง กระแสเงินสดอิสระ รายได้ที่รายงานถูกเปลี่ยนเป็นเงินสดจริงหรือไม่
• คุณภาพของบลานซ์ ระดับหนี้, ความเหลวไหล และความยืดหยุ่นทางการเงิน
• คะแนนรางและข้อดีในการแข่งขัน บริษัทนี้สามารถดํารงชีวิตได้หรือไม่
• การกลับคืนค่าเฉลี่ยของตัวคูณการประเมิน P/E หรือ EV/EBITDA ยืดเทียบกับระดับประวัติศาสตร์หรือไม่

แนวทาง มะเร็ง: ใช้ ทั้ง สอง มุม มะเร็ง กัน

กลยุทธ์ที่แข็งแกร่งที่สุด ไม่ใช่การเลือกมุมเดียวให้การวิเคราะห์ระยะยาว ตัดสินใจว่า จะซื้ออะไร และการวิเคราะห์ระยะสั้น ตัดสินใจว่า จะซื้อเมื่อไหร่

นี่คือกรอบ:

1. สร้างรายชื่อการจับตามอง โดยใช้สัญญาณระยะยาวการวิเคราะห์ DCF คะแนนคุณภาพ และการจัดเรียงแหล่งจําแนกหุ้นที่คุ้มค่า
2. การบันทึกเวลาโดยใช้สัญญาณระยะสั้นภายในจักรวาลที่คุ้มค่าของคุณ รอให้รูปแบบความน่าจะเป็นในระยะสั้น แสงเขียวละเอียดที่น่าสนใจกว่าสัญญาณทั้งสองตัวเดียว
3. ตําแหน่งขนาดจาก ความเชื่อมั่น หมุนซ้อนเมื่อสัญญาณระยะยาวและระยะสั้น ทั้งสองเห็นด้วย ขนาดเพิ่ม เมื่อเพียงตัวหนึ่งเท่านั้นเห็นด้วย ขนาดลดลง หรือรอ

เหตุ ผล ที่ นัก เทรดส่วนใหญ่ ทํา ความผิด

รูปแบบล้มเหลวที่พบกันมากที่สุดคือความสับสนในระดับมุม:

• "นักลงทุนระยะยาว" ที่ตกใจกับการลด 5%ถ้าการลด 5% ทําให้ ความเชื่อมั่น ของคุณตก คุณกําลังใช้สัญญาณที่ผิด สัญญาณระยะยาวไม่ควรเปลี่ยนขึ้นอยู่กับสัปดาห์ของการกระทําราคา
• "นักเทรดรายวัน" จัดทํารายได้โมเดลระยะสั้นไม่สามารถคาดการณ์ปฏิกิริยากําไรได้ หากสัญญาณของคุณขึ้นอยู่กับลักษณะการเปลี่ยนแปลงและโปรไฟล์เสียง คุณไม่มีขอบผ่านเหตุการณ์ไบนารี่
• "นักเทรดสวิง" โดยใช้สัดส่วน P/Eคูณการประเมินสามารถอยู่ราคาถูกหรือแพงนานหลายปี พวกเขาให้ข้อมูลเวลาศูนย์สําหรับการเก็บ 5 วัน

การแก้ไขมันง่ายๆก่อนการเทรดแต่ละครั้ง, ถามตัวเองว่าสัญญาณของคุณถูกออกแบบให้กับระยะเวลาไหน และเทรดตามนั้น

วิธีการ GemStox การจัดการทั้งมุม

GemStox มีสายการวิเคราะห์ที่แยกแยกสําหรับสัญญาณระยะสั้นและระยะยาว กลยุทธ์ระยะสั้น (การจําลองสโตคาสติก, GARCH, โปรไฟล์ปริมาณ, การไหลของตัวเลือก) ทํางานอิสระจากกลยุทธ์ระยะยาว (DCF, ROIC, คะแนนคุณภาพ, การกลับเฉลี่ยบนคูณ)

เมื่อสายท่อทั้งสองเส้นเข้ากันในตลาดเดียวกันสัญญาณจะส่ง ความเชื่อมั่น มากที่สุด และนั่นคือตอนที่คุณรู้ว่าคุณพบสิ่งที่คุ้มค่าในการกระทํา เมื่อมันห่างออกไป คุณรู้ว่าคุณวางเดิมพันอะไรและสิ่งที่คุณวางเดิมพัน